Личный кабинет

Обзор событий рынка и аналитика за текущий день

22/10/2018 11:06
Швейцария: Депозиты в банках Швейцарии 471,581 млрд франков
22/10/2018 10:31
Danske Bank: От заседания ЕЦБ не следует ждать новых сигналов

По прогнозам Европейский центральный банк (ЕЦБ) на своем заседании по денежно-кредитной политике, которое должно состояться 25 октября, не представит какие-либо новые сигналы своей политики, согласно последнему отчету Danske Bank.
С последнего заседания Совета управляющих индикаторы настроений показали признаки стабилизации в последние месяцы, но картина остается неоднозначной, и пока еще рано объявлять, что мы дошли до дна. Базовая инфляция, которая является ключевым компонентом реакции ЕЦБ, удивила падением на 0,9% в сентябре. Несмотря на новую информацию о заработной плате, оценки заработной платы ЕЦБ будет очень интересны после язвительного комментария Драги.
Между тем, внешние (торговая война и Brexit) и политические (Италия) проблемы все еще остаются, и ЕЦБ признал, что риски снижения роста из-за угрозы протекционизма, уязвимости на развивающихся рынках и волатильности финансового рынка становятся все более заметными.
«Мы по-прежнему ожидаем, что рост ВВП останется сильным и составить 2,0% в 2018 году и 1,7% в 2019 году. Мы не ожидаем, что октябрьское заседание ЕЦБ станет сильным импульсом для евро/доллар. Значительные изменения в политике все еще слишком далеко на горизонте, чтобы привлечь внимание валютного рынка», - комментировалось в отчете.

22/10/2018 10:01
Moody's: Риски выхода Италии из Еврозоны являются низкими, но ситуация может измениться
22/10/2018 10:00
Moody's: Кредитный рейтинг Италии на понижение до Ваа3 с Ваа2, прогноз стабилный
22/10/2018 09:59
Moody's: Понижен рейтинг Италии
22/10/2018 09:59
ЕС, Московичи: Структурный дефицит Италии остается слишком высоким
22/10/2018 09:58
ЕС, Московичи: Остаются вопросы по структурному дефициту
22/10/2018 09:58
ЕС, Московичи: Еврокомиссия не хочет кризиса между ЕС и Италией
22/10/2018 09:47
ЕС, Московичи: Мы все хотим конструктивного диалога с Италией по бюжету
22/10/2018 08:49
Банк Японии: финансовая система сохраняет стабильность

- Финансовая система сохраняет стабильность в целом, нет признаков перегрева;
- Прибыли банков достаточно высокие, процентный доходы имеет тенденцию снижения;
- Для банков труднее получать прибыль повышать рискованные активы;
- Банки должны повысить базовою прибыльность для сохранения системы стабильной;
- Банки имеют достаточный капитал и возможность поглощения потерь.

22/10/2018 08:28
Евро и фунт устойчивы против доллара США в начале понедельника

Евро и фунт остаются около уровней закрытия пятницы против доллара США, инвесторы ожидают изменений, связанных с Brexit, а также законопроектом по бюджету Италии, который вызывал много критики от ЕС.
Курс доллара США в целом мало изменился. Напряженность между Саудовской Аравией и западными странами и неопределённость в отношении мирового экономического роста сохраняет большинство валютных пар в узких диапазонах.
Индекс доллара DXY находится на момент написания заметки на 95,69, при закрытии в пятницу на 95,65. В пятницу индекс достигал уровня 96,09, около максимумов начала октября.
Евро и фунт оставались чувствительными к новостям в отношении Brexit и спорных предложений по бюджету Италии.
Европейская комиссия в четверг направила в Рим письмо, называющее проект бюджета «беспрецедентным» нарушением бюджетных правил ЕС. Италия должна в понедельник объяснить комиссии нарушение правил и столкнуться с отклонением бюджета, что может в конце концов привести к санкциям.
Евро торгуется в понедельник во флэте против доллара США, пара находится на 1,1511, после роста на 0,5% в пятницу.
Фунт также вырос в пятницу на новостях о том, что премьер-министр Тереза Мэй готова отказаться от ключевого требования по Brexit ради заключения соглашения по выходу из ЕС.
Министр Великобритании по Brexit Доминик Рааб в воскресенье заявил, что Британия непредвзято рассматривает вопрос о продлении переходного периода после Brexit, если это означает, что ЕС отказывается от его предложений по вопросу ирландской границы.
Пара GBP/USD мало изменилась на 1,3070 с закрытия пятницы, тогда она выросла на 0,5%.
Доллар несильно укрепился против йены, после краткосрочного снижения в начале понедельник. Пара USD/JPY находится на 112,65, 15 октября йена достигала максимума за месяц на 111,61.

22/10/2018 07:36
Япония, август: Объ­ём за­купок то­варов и ус­луг биз­не­сом: 0,5% м/м против -0,2% м/м
22/10/2018 07:34
Доллар США будет укрепляться, - HSBC

Аналитики из HSBC полагают, что консенсус в том, что доллар будет ослабляться, они имеют противоположное мнение и ожидают его укрепления. Аргументы:
Ставки ФРС уже около пика и уже учтены в ценах.
Ставки движутся к нейтральному уровню, но это не их максимальный уровень. Сомнения остаются в том, насколько быстро другие центральные банки будут повышать ставки.
Рост экономики США будет замедляться, в то время как рост в еврозоне будет ускоряться.
Оценки экономического роста в США были пересмотрены с повышением, в то время как рост в еврозоне должен увеличиться только для того, чтобы соответствовать существующим прогнозам. Данные по опросам в еврозоне остаются трудным. Рынки, кажется, подразумевают восстановление в ерозоне, но не могут объяснить больше отставание от прогноза роста пока в 2018 г.
Структурные силы указывают на более слабый доллар США, превосходя любую циклическую поддержку.
Еврозона также имеет структурные недостатки, как иллюстрируют невзгоды Италии. Внутренние дисбалансы еврозоны трудно решить. Налоговые вопросы могут поставить вопрос, является ли евро делимым, в то время как доллар США нет.
Валюты развивающихся рынков структурно крепки и дешевы, в то время как обратной стороной является ослабление доллара США.
Валюты развивающихся рынков не предлагают ценности, и те, которые являются «дешевыми», отражают из профиль риска. Иностранцы по-прежнему владеют большей частью локального рынка, предполагая мало ясности и тем самым меньше пространства для возвращения роста.
Макроэкономические хрупкости остаются.
Доллар США не вырос достаточно или вообще не получил того, что должен из-за поддерживающих событий — это показывает, что он уже дорог.
Доллар США продолжил в целом расти, даже если это не было полностью учтено DXY. Доллар США не дорог по нашим оценкам, и есть пространство для того, чтобы последовать за этими изменениями.
Их прогноз на конец 2019:
EUR/USD 1,10
GBP/USD 1,30
USD/JPY 108
AUD/USD 0,68
NZD/USD 0,62
USD/CAD 1,38
USD/CHF 0,98

22/10/2018 06:02
Италия ожидает, что ЕС отклонит проект бюджета во вторник
22/10/2018 04:06
Календарь событий на 22 октября, понедельник

05:00 Австралия Выс­тупле­ние зам.уп­равля­юще­го Ре­зер­вно­го бан­ка Авс­тра­лии Де­бел­ле
07:30 Япония Объ­ём за­купок то­варов и ус­луг биз­не­сомОбъ­ём за­купок то­варов и ус­луг биз­не­сом август 0,4% м/м 0,0% м/м
13:00 Германия Вы­ход ме­сяч­но­го док­ла­да Бун­десбан­ка
15:30 Канада Из­ме­нение объ­ема оп­то­вых про­даж август 0,1% м/м 1,5% м/м
17:30 Австралия Ин­декс опе­режа­ющих ин­ди­като­ров от Conference Board август 0,1% м/м

20/10/2018 00:27
Фьючерсы на нефть в пятницу выросли

Фьючерсы на нефть в пятницу выросли, по Brent временно выше 80 долларов за баррель, на опасениях потенциальной напряженности между Саудовской Аравией и США, однако за неделю снижение сохранилось.
Ноябрьский фьючерс на нефть WTI на NYMEX на закрытие вырос на 47 центов, или на 0,7% до 69,12 долларов за баррель. За неделю он снизился на 3,1%.
Декабрьский фьючерс на нефть Brent на ICE вырос на 49 центов, или на 0,6%. За неделю он снизился на 0,8%.
Президент США Трамп в четверг впервые признал, что саудовский журналист Хошогги, вероятно, мёртв, и сказал, что были бы «очень тяжелые» последствия, если будет определено, что за этим стоит руководители Саудовской Аравии.
Обещание Саудовской Аравии нарастить добычи являются ключевым для попыток администрации Трампа ввести санкции против Ирана и в то же время ограничить рост цен на нефть.

20/10/2018 00:04
Кредитный рейтинг Италии от Moody`s снижен до Baa3 с Baa2, прогноз стабильный
19/10/2018 23:33
Европейский фондовый рынок в пятницу снизился

Итальянская тема оказывала давление на общеевропейский фондовый индекс Stoxx Europe 600, он снизился в пятницу на 0,12%, но за неделю вырос на 0,6%.
Итальянский фондовый рынок после колебаний в течение сессии остался почти на прежнему уровне, даже после того, как комментарий представителя Европейской комиссии уменьшил опасения в отношении бюджета страны. Итальянский индекс FTSE MIB снизился на 0,04%, за неделю он снизился на 0,9% - это четвёртая неделя снижения индекса подряд.
FTSE 100 +0,32%, за неделю индекс врыос на 0,8% - в основном, из-за ослабления фунта.
DAX 30 -0,31%, +0,3% за неделю.
CAC 40 -0,63%, -0,2% за неделю, индекс снижается четвёртую неделю подряд.
Пара EUR/USD выросла на 0,4%, пара GBP/USD выросла на 0,3%.
Комиссар ЕС Московичи заявил что по итальянскому бюджетному предложению не было принято решения, что помогло компенсировать снижение в течение сессии.
Доходность 10-летних облигаций Италии достигла 3,777%, - максимального уровня с 2014 г. В тоже время доходность 10-летних германских облигаций снизилась до 0,402%, минимального уровня с сентября. Инвесторы имеют тенденцию переключаться на германские облигации в моменты повышенной неопределённости в Еврозоне. На разницу в доходности обращают внимание как индикатор стресса.
Ранее на неделе правительство Италии одобрило законопроект о бюджете на следующий год, подтвердивший ряд мер, которые могут привести к более быстрому увеличению долга.
Планируемые меры увеличивают дефицит бюджета до 2,4% ВВП. Официальные лица ЕС опасаются, что реальный дефицит может оказаться существенно выше 2,4%.
Противостояние Италии и ЕС может далее оказывать давление на европейские рынки.

19/10/2018 22:43
Данные CFTC о распределении фьючерсных позиций

По данным CFTC спекулятивные позиции на закрытие 16 октября изменились следующим образом:
Евро: чистая короткая позиция 29 тыс. против чистой короткой позиции 16 тыс. ранее
Иена: чистая короткая позиция 101 тыс. против чистой короткой позиции 115 тыс.
Фунт: чистая короткая позиция 50 тыс. против чистой короткой позиции 61 тыс.
Австралийский доллар: чистая короткая позиция 71 тыс. против чистой короткой позиции 73 тыс.
Канадский доллар: чистая короткая позиция 11 тыс. против чистой короткой позиции 12 тыс.
Франк: чистая короткая позиция 13 тыс. против чистой короткой позиции 13 тыс.
Новозеландский доллар: чистая короткая позиция 35 тыс. против чистой короткой позиции 34 тыс.

19/10/2018 22:04
Высказывания президента ФРБ Далласа Каплана

- Инфляция растёт, но не растёт быстро из-за технологических изменений и глобализации;
- Политика ФРС остаётся стимулирующей;
- Ещё 2-3 повышения ставки привели бы ФРС к более нейтральному состоянию.

19/10/2018 20:36
США: данные по числу активных буровых на неделе от Baker Hughes

число буровых на нефть 873 против 869 ранее
число буровых на газ 194 против 193 ранее

19/10/2018 19:36
Высказывания президента ФРБ Атланты Бостика

- Внешнеторговая политика остаётся риском для перспективы;
- Свидетельства указывают на продолжение расширения экономики;
- Не вид «туч на горизонте», которые могут остановить растущую экономику.

19/10/2018 19:33
Высказывания управляющего Банка Англии Карни

- Банки Великобритании могут иметь дело с Brexit и торговой войной в тоже время;
- Наиболее большие риски Brexit связаны с продолжением действия контрактов;
- Банк Англии фокусируется на наиболее худшем сценарии, не на наиболее вероятном Brexit;
- Стресс-тесты Банка Англии по Brexit «жесткие, но правдоподобные».

19/10/2018 19:17
Brexit: Премьер Польши сохраняет "умеренный оптимизм" в связи с переговорами

Премьер-министр Польши Матеуш Моравецкий надеется, что Европейскому союзу и Великобритании удастся выработать соглашение по Brexit. Об этом он заявил журналистам в пятницу в Брюсселе.
"Я подчеркнул, что отсутствие соглашения по Brexit - это не решение. В интересах как Великобритании, так и всех стран ЕС найти хороший выход. Мы не на самом плохом пути, и есть шанс найти решение до конца года", - сказал Моравецкий. - "Я сохраняю умеренный оптимизм и считаю, что нам удастся выработать соответствующие решения". По словам польского премьера, Польша в ходе дискуссии в ЕС по проблеме Brexit предлагает "определенные креативные решения, в частности более эластичный подход и мандат для Еврокомиссии". Как считает Моравецкий, Варшава "предлагает решения, которые дают надежду на положительное завершение этого сложного развода, сложного спора по вопросу о границе между Ирландией и Северной Ирландией.

19/10/2018 18:34
Китай: Рост ВВП замедлился до минимума с 2009 года

Рост китайской экономики замедлился на фоне закредитованности реального сектора, дорожающей рабочей силы и торговой войны с США, в результате которой под пошлинами оказался китайский экспорт на 250 млрд долларов в год.
Темпы роста ВВП КНР в третьем квартале составили 6,5% и стали минимальными с кризисного 2009 года, сообщило в пятницу Государственное статистическое управление (ГСУ) Китая.
Опубликованная цифра оказалась на 0,1 п.п. меньше ожиданий и 0,2 п.п. не дотянула до результата предыдущего квартала. В то время как рост розничных продаж ускорился до 9,2% год к году, слабость почувствовал промышленный сектор. Рост промпроизводства составил 5,8% - на 0,3 п.п. меньше, чем во втором квартале, и на 0,2 п.п. ниже прогноза.
Объем капитальных инвестиций вырос на 5,2%, что стало худшим результатом за 20 лет доступной официальной статистики.
Нежелание китайских властей идти на уступки в торговом противостоянии с администрацией Дональда Трампа с большой вероятностью приведет к тому, что уже в следующем году под пошлинами окажется весь экспорт из КНР в Штаты, пишут аналитики JP Morgan.
Это замедлит экономический рост до 6,1% - минимума за всю историю данных, прогнозирует JPM.
Для мировой экономики это сулит проблемы сырьевым странам: Китай - крупнейший в мире потребитель промышленных металлов, а после сланцевой революции в США вышел на первое место по импорту нефти.
"Если удар по торговле будет достаточно сильным, можно ожидать снижения цен на сырье", - отмечает глава стратегии TD Securities по развивающимся рынкам в Лондоне Кристиан Маджо.

19/10/2018 18:12
США: Продажи на вторичном рынке жилья в сентябре упали на 3,4%

Продажи на вторичном рынке жилья в сентябре упали на 3,4% до 5,15 млн домов в год, сообщила Национальная ассоциация риелторов Экономисты ожидали, что продажи составят 5,29 млн. За год продажи в сентябре упали на 4,1%. На фоне дефицита предложения продаваемых домов при росте занятости и заработной платы оказывает поддержку спросу, которые прооцировали повышение цен. Ставки по ипотеке выросли по 30-летнему ипотечному кредиту с фиксированным процентом до 4,63% против 4,03% в январе. Цена дома на вторичном рынке в сентябре составляла 258 100 долларов США, что на 4,2% выше, чем годом ранее. В сентябре имеющихся запасов домов хватило бы на 4,4 месяца при текущих темпах продаж. Годом ранее этот индикатор составил 4,2. Продажи на вторичном рынке составляют основную долю всего рынка жилья в США.

19/10/2018 17:03
США: Запасы непроданных домов на вторичном рынке 4,4 месяца
19/10/2018 17:02
США: Средняя цена жилья 4,2% г/г до 258 100
19/10/2018 17:02
США: Продажи на вторичном рынке жилья -3,4% до 5,15 млн. домов в год
19/10/2018 16:59
ЕС, Московичи: Важно дождаться ответа Италии на письмо
19/10/2018 16:56
ЕС, Московичи: Решение по бюджету Италии еще не принято
19/10/2018 16:33
Банк Италии: Прогноз ВВП в 3 квартале 0,1%кв/кв с 0,2% во 2 квартале
19/10/2018 16:31
Пара доллар США/ канадский доллар укрепилась на 90 пунктов

После выхода слабых данных по инфляции и розничным продажам Канады пара доллар США/ канадский доллар укрепилась почти на фигуру к месячным максимумам выше 1.3100. Рост доходности трежерис помогло скачку пары к максимуму с 11 сентября, падение канадской валюты сдерживает неожиданное укрепление нефтяных котировок. Сильные уровни сопротивления лежат на 1.3160 и 1.3200 , уровент поддержки - на 1.30.

19/10/2018 15:56
Италия: Крайний срок для ответа на письмо ЕС - понедельник
19/10/2018 15:32
Канада: сентябрь, Усеченный индекс потребительских цен 2,1% с 2,2%
19/10/2018 15:32
Канада: сентябрь, Трендовый индекс потребительских цен 1,9%
19/10/2018 15:32
Канада: сентябрь, Средний индекс потребительских цен 2,0%
19/10/2018 15:31
Канада: Индекс розничных продаж без продаж автомобилей -0,4% с 0,8%
19/10/2018 15:31
Канада: Индекс розничных продаж -0,1%
19/10/2018 15:30
Канада: сентябрь, Базовый индекс потребительских цен -0.4%
19/10/2018 15:30
Канада: сентябрь, Индекс потребительских цен -0.4%
19/10/2018 13:41
Евро упал к минимуму 1.1447

Евро снова ниже 1.1470, так как давление значительно усилилось, и теперь ожидается прорыв минимума прошлого месяца на 1.1430, сильный уровень плддержки расположен на 1.1400. Внутридневной рост может быть ограничен на 1.1510. Падение оказалось более сильным, чем предполагалось, и евро упал к минимуму 1.1447.

19/10/2018 13:08
В сентябре заимствования госсектора Великобритании достигли минимума за 11 лет

Чистые заимствования госсектора Великобритании в сентябре были 4,1 млрд. фунтов - минимальный дефицит сентября с 2007 против 4,9 млрд. фунтов год назад. Экономисты ожидали, что дефицит в сентябре составит 5,2 млрд фунтов. За шесть месяцев финансового года заимствования достигли минимума за 16 лет, составив 19,9 млрд. фунтов, это на 10,7 млрд. фунтов меньше, чем в первой половине прошлого финансового года. Чистая потребность госсектора в денежных средствах в Великобритании в сентябре составила 17,2 млрд. фунтов против 13,5 млрд. фунтов год назад. 29 октября будет представлен бюджет на новый финансовый год, который начнется в апреле.

19/10/2018 12:35
Положительное сальдо текущего счета платежного баланса Еврозоны увеличилось

Положительное сальдо текущего счета платежного баланса Еврозоны в августе выросло на фоне сильного сальдо торгового баланса, показали данные Европейского центрального банка. Текущий счет платежного баланса в августе поднялся до 24 млрд. евро с 19 млрд. евро в июле. Год назад профицит составил 39 млрд. евро. Суммарно положительное сальдо Еврозоны за 12 месяцев выросло. Президент США Дональда Трампа неоднократно ругал Германию за раздутое положительное сальдо внешней торговли. Сальдо текущего счета платежного баланса США является дефицитным. Профицит текущего счета платежного баланса Еврозоны составил 379 млрд. евро, это 3,3% ВВП.

19/10/2018 12:02
Пара доллар/йена смогла превысить 112.00

Пара доллар/йена смогла превысить 112.00 и торгуется в зеленой зоне. Падение американских фондовых рынков оказало поддержку йене, но пара продолжила расти при поддержке восстановления доходности трежерис. Заявления главы Банка Японии Куроды о том, что важно продолжать смягчать политику. Сильное сопротивление находится на 112.65-70, из возможных данных - отчет по рынку жилья США.

19/10/2018 11:32
Великобритания: Чистые заимствования госсектора +4,1 млрд. фунтов с +4,9 млрд. фунтов
19/10/2018 11:31
Великобритания: Чистая потребность в денежных средствах +17,2 млрд. фунтов с +13,5 млрд. фунтов
19/10/2018 11:02
Еврозона: август, Сальдо текущего платежного баланса 24 млрд. евро с 19 млрд. евро
19/10/2018 11:01
Еврозона: август, Сальдо текущего платежного баланса 24 млрд. евро с 19 млрд. евро
19/10/2018 10:58
Фунт снизился до 1.3020 на фоне сохраняющегося беспокойства по поводу Брекзита

Фунт/доллар торгуется около 1.3030 - верхней границы диапазона, если она ее преодолеет, то продолжит рост. Ранее надежды на достижение договоренности по Брекзиту позволили паре подняться до 1.3236, в ходе саммита ЕС фунт упал снова к 1.3000.

19/10/2018 10:46
Цена на нефть продолжает снижаться, остановилась на 68,76 долларов за баррель
19/10/2018 10:08
Евро снова снизился к минимумам до 1.1450 долларов

Евро снова снизился к минимумам до 1.1450 на фоне беспокойства по поводу Италии, отсутствия прогресса в вопросе Брекзита и повышенного спроса на доллар. Накануне лидеры ЕС несогласились с проектом бюджета Италии на 2019 год, но не приняли окончательного решения. Драги по отметил риски, связанные с нарушением отдельными странами правил ЕС. Позже выйдет отчет по балансу текущих операций в Еврозоне, а США обубликуют данные по продажам на вторичном рынке жилья.

19/10/2018 09:53
ЕС, Барнье: Единственной проблемой остается ирландский вопрос
19/10/2018 09:51
ЕС, Барнье: Мы на 90% договорились с Британией по Брекзит
19/10/2018 09:50
Банк Японии, Курода: Экспорт продолжает расти
19/10/2018 09:50
Банк Японии, Курода: Мы долны быть нетепримы к любому протекционизму на рынках
19/10/2018 09:49
Банк Японии, Курода: Потребительские цены остаются слабыми, не отвечают условиям в экономике
19/10/2018 09:49
Банк Японии, Курода: Инфляция, видимо, будет постепенно расти к 2%
19/10/2018 09:48
Банк Японии, Курода: Мы продолжим мягкую монетарную политику
19/10/2018 06:28
CIBC о перспективах йены

Аналитики CIBC ожидают, что японская иена будет расти, так как Банк Японии сигнализирует о прекращении стимулов денежно-кредитной политики в 2019 году. Они прогнозирую пару USD / JPY на уровне 110 в четвертом квартале и на уровне 106 во втором квартале 2019 года.
«В прошлом месяце мы подчеркнули три основные причины, по которым мы по-прежнему конструктивны по прогнозу йены: большой профицит текущего счета в Японии, его статус нетто-кредитора и политика Банка Японии. Все они представляют Японию для йены с точки зрения среднесрочного роста. Недавний всплеск неприятия риска также может свидетельствовать о том, что внутренние инвесторы остаются в Японии, чтобы получить доход. Спекулятивные короткие позиции по йене достигли восьмимесячного максимума, что говорит о наличии возможности для короткого ралли покрытия, что окажет дальнейшую поддержку йене».
«В то время как в следующем октябре увеличение ставки налога с продаж может привести к паузе Банка Японии, увеличение доказательств роста ценового давления будет способствовать уменьшению некоторой связанной с этим неопределенности. Среди сообщений о нехватке рабочей силы, которые свидетельствуют о том, что растущая инфляция заработной платой может оказаться на горизонте, официальные лица Банка Японии стали более открытыми в обсуждении изменения политики. Совсем недавно член правления банка Сакураи рассказал, что искажения рынка облигаций являются побочным продуктом сверхнизких ставок. Это говорит о том, что, хотя ужесточение денежно-кредитной политики может и не быть срочным, оно ожидается. Это должно привести к росту йены, а пара USDJPY упадет ниже 110 в начале 2019 года».

19/10/2018 05:44
Аналитики MUFG рассматривают перспективы фунта в свете саммита ЕС.

«То, что было объявлено в качестве решающего момента в переговорном процессе по Брекситу, на самом деле может оказаться немного сырым решением. Риторика в последние дни, в том числе заявление премьер-министра Май, понизило ожидание достижения сделки на саммите лидеров ЕС».
MUFG видит два выхода из этого саммита.
1- «Отчеты свидетельствуют о том, что ноябрьский саммит сейчас не запланирован. Хотя это негативный знак, мы бы не слишком много обращали на это внимания. Темпы прогресса на переговорах будут определять, оправдан ли саммит в ноябре Если прогресс будет достигнут в ближайшие несколько недель, саммит, несомненно, будет организован».
2- «Но во-вторых, и, возможно, что более важно, были намеки о расширении переходного период с декабря 2020 года по декабрь 2021 года. Это отражает растущее осознание того, что временные рамки для заключения сделки нереалистичны и освещает внутренние политические трудности, которые все еще впереди, что усиливает краткосрочные риски снижения фунта».

19/10/2018 05:04
Итоги валютных торгов

Усиление доллара США в четверг продолжалось, что привело к снижению чувствительных к валютному риску валют.
По мере роста доллара мировые фондовые индексы, включая индексы в США, такие как S&P500 и Dow Jones Industrial Average снижались. Между тем, министр финансов Стивен Мнучин сказал, что не будет присутствовать на предстоящей инвестиционной конференции в Саудовской Аравии, которая совпала с кратким всплеском для доллара.
Решение Мнучина последовало за заявлением госсекретаря Майком Помпео, в котором говорится, что правительству Саудовской Аравии следует уделять больше времени расследованию исчезновения журналиста Джамала Хашогги, чье подозреваемое убийство в консульстве Саудовской Аравии в Стамбуле заставило ряд бизнес-лидеров, включая главу МВФ Кристин Лагард, отказаться от участия в конференции.
Индекс доллара США увеличился на 0,4% до 95,920, в то время как чувствительные к риску валюты, такие как канадский доллар и австралийский доллар снизились. Индекс доллара США растет с начала этой недели на 0,7%, показывая лучший результат с конца сентября.
Казначейство воздержалось от указания Китая валютным манипулятором в своем отчете, выпущенном в конце среды, заявив, что вмешательство Народного банка Китая в этом году было ограничено. Но сделало серьезное предупреждение о слабости юаня, который снизился примерно на 7% по сравнению с долларом в 2018 году.
В Пекине китайская валюта ненадолго коснулась самого низкого уровня с января 2017 года — доллар США торговался по 6,9378 юаня, прибавив 0,2%.
Валюты развивающихся рынков также усугубили свои потери против доллара, причем наибольшие изменения коснулись мексиканского песо, южноафриканского рэнда и турецкой лиры, против которых доллар вырос на 1,5% , 1,6% и 1,2% соответственно.
Евро немного ослаб до 1,1462 доллара США по сравнению с $ 1,1502 в конце среды, тогда как британский фунт снизился до $ 1.3025 против $ 1.3114.

19/10/2018 05:03
Китай: сентябрь, Уровень безработицы 4,9% с 5,0%
19/10/2018 05:02
Китай: сентябрь, Розничные продажи 9,2% г/г с 9,0% г/г
19/10/2018 05:01
Китай: сентябрь, Промышленное производство 5,8% г/г с 6,1% г/г
19/10/2018 05:01
Китай: 3 кв. 2018, Прирост ВВП 6,5%кв/г c 6,7% кв/г
19/10/2018 04:45
Золото подросло в четверг на фоне снижения фондового рынка

Фьючерсы на золото закончили торги ростом в четверг, так как снижение на фондовом рынке США повысило инвестиционный интерес к золоту, несмотря на укрепление курса доллара.
В среду золото опустилось ниже и продолжило свое снижение на электронной торговле, так как индекс доллара США поднялся до свежих сессионных максимумов вскоре после выпуска протоколов заседания по монетарной политики Федерального резерва в сентябре.
По итогам торгов на СОМЕХ декабрьское золото поднялось на 2,70 доллара, или 0,2%, до $1,230,10 за унцию, потеряв 0,3% в среду. По данным FactSet, контракт закрылся во вторник на уровне 1,231 доллара США, что является самым высоким с 31 июля. Золото выросло почти на 3% за октябрь, сократив свое падение с начала года примерно до 6%.
«Учитывая слабость акций, золото выглядит все более привлекательным как инструмент хеджирования», - сказал Стивен Иннес из Oanda.
Индекс доллара США вырос почти на 0,4% до 95,909 в четверг. Индекс доллара вырос на 4,1% с начала года в связи с ужесточением денежно-кредитной политики Федеральной резервной системой.
Декабрьское серебро снизилось третью сессию подряд, потеряв 5,9 цента, или 0,4%, до 14,604 доллара за унцию.

19/10/2018 03:01
Япония: Фондовый индекс Nikkei 225 на открытии снижается на 1,21% до 22342,00 пкт
19/10/2018 02:03
Нефть резко подешевела в четверг

Нефтяные фьючерсы резко упали в четверг, потеряв более чем на 4% в течение двух сессий, поскольку четвертое подряд недельное увеличение запасов нефти в США ослабило беспокойство по поводу ужесточения глобальных поставок на фоне санкций США против Ирана.
По итогам торгов на Нью-йоркской товарной бирже ноябрьские фьючерсы на нефть WTI упали на 1,10 доллара США, или 1,6%, до $ 68,65 за баррель, показав снижение в течение двух сессий более чем на 4%. Это было также самое низкое закрытие с 13 сентября.
Нефть сорта Brent с поставкой в декабре снизилась на 76 центов, или почти на 1%, до 79,29 доллара за баррель, на бирже ICE Futures Europe, это самое низкое закрытие с 21 сентября.
Ноябрьский бензин упал на 1,4% до 1,891 доллара за галлон, а ноябрьский топочный мазут потерял 0,7% до 2,95 долл. США за галлон.
В среду нефть упала после того, как EIA сообщила роста не о 6,5 млн. барр. запасов нефти за неделю, закончившуюся 12 октября, что оказалось намного больше, чем ожидалось, и это стало четвертым ростом запасов подряд.
«Рост запасов продолжает недавнюю тенденцию, которая сигнализирует о том, что предложение не является проблемой», - сказал Брайан Янгберг, старший аналитик по энергетике из Edward Jones.
«Озабоченность по поводу отношений между США и Саудовской Аравией не оказала существенного влияния», - сказал Янгберг. - «Мысль о том, что влияние санкций в отношении Ирана будет просто компенсирована производством в других местах, также оказывает давление на быков».
Аналитики венской консалтинговой фирмы JBC Energy заявили, что удар по глобальным поставкам из-за санкций Ирана уже в значительной степени уже заложен в цены.

19/10/2018 01:13
США: Итоги фондовых торгов

Фондовые индексы США резко снизились в четверг, на фоне опасений по поводу глобального роста и поскольку инвесторы продолжали оценивать вышедшие протоколы сентябрьского заседания Федеральной резервной системы, которые оценились как ястребиные.
Значительное падение на фондовом рынке Китая подчеркнуло беспокойство по поводу возможности распространения проблем с развивающимися рынками в других регионах, а также влияния торговых напряжений между США и Китаем на мировую экономику.
Индекс Dow Jones Industrial Average упал на 327,23 пункта, или на 1,3%, до 25 379,45.
Индекс S&P500 сбросил 40,43 пункта или 1,4% до 2,768,78.
Индекс Nasdaq снизился на 157,56 пункта, или 2,1%, до 7 485,14.
Китайские фондовые рынки коснулись нового четырехлетнего минимума и оказавшийся ястребиным тон ФРС подорвали настроения инвесторов.
Озабоченность азиатскими рынками, в частности, Китая, также может быть связана с инвестиционным настроем. Комбинированный индекс Shanghai упал на 2,9%, а индекс Shenzhen A-Share упал на 2,7%. Слабость на рынках Пекина пришла после того, как китайская валюта, юань, кратковременно коснулась самого слабого уровня с января 2017 года.
По словам Брюса Биттла, главного инвестиционного стратега в Baird, акции вступили в октябрь, печально известный месяц своей волатильностью, перекупленными и с учтенными рынком значительной частью хороших новостей о заработанных ранее доходах. «Технически мы указывали на то, что фондовый рынок был уязвим. Коррекции являются нормальным состоянием и до сих пор это выглядит как коррекция, которая может продлиться, создавая возможность для ралли конца года», - сказал он.

19/10/2018 00:02
Календарь событий на 19 октября, пятница


02:30 Япония Ба­зовый ин­декс пот­ре­битель­ских цен по стра­не сентябрь n/a 1,0% г/г 0,9% г/г
09:30 Япония Выс­тупле­ние гла­вы Бан­ка Япо­нии Ку­роды
11:00 Еврозона Саль­до пла­теж­но­го ба­лан­са август n/a 21,4 млрд. евро 21,3 млрд.
11:30 Великобритания Чис­тый объ­ем кре­дито­вания гос.сек­то­ра сентябрь n/a 4,6 млрд.фунтов 5,9 млрд.
15:30 Канада Ин­декс пот­ре­битель­ских цен сентябрь n/a n/a -0,1% м/м
15:30 Канада Ба­зовый ин­декс роз­ничных про­даж август n/a n/a 0,9% м/м
15:30 Канада Роз­ничные про­дажи август n/a n/a 0,3% м/м
15:30 Канада Ба­зовый ин­декс пот­ре­битель­ских цен сентябрь n/a n/a 0,1% м/м
17:00 США Про­дажи на вто­рич­ном рын­ке жилья сентябрь n/a 5,31 млн. 5,34 млн.
18:30 Великобритания Выс­тупле­ние гла­вы Бан­ка Ан­глии Кар­ни
19:00 США Выс­тупле­ние чле­на FOMC Бос­тик

18/10/2018 23:50
Европейский фондовый рынок в четверг снизился

Европейский фондовый рынок в четверг снизился после нахождения большую часть сессии на положительной территории благодаря выходу более положительных, чем ожидалось, данных по прибылям корпораций.
Общеевропейский фондовый индекс Stoxx Europe 600 снизился на 0,51%.
Пара EUR/USD снизилась на 0,4%, пара GBP/USD на 0,7%.
Участники рынка отмечали ряд сильных данных по прибыли как одну из причин, почему европейские индексы росли в начале сессии. Однако европейские акции, которые часто следуют за рынком акций США, не проигнорировали снижение акций в США, которое возглавлялось технологическим сектором и сектором услуг связи, и завершили день со снижением.
Опасения в отношении Brexit сохраняются, так как тупик в переговорах по Brexit, связанный с вопросом ирландской границы, сохраняется.
В среду премьер-министр Великобритании Мэй на саммите в Брюсселе предположила, что она рассматривает продлённый переходный период Brexit, так как не было достигнуто нового торгового и таможенного соглашения, поскольку Британия выйдет из ЕС в марте. Продление может оставить Британию по действием правил ЕС до 2021 г. или дольше, согласно сообщениям.
Так называемый сценарий отсутствия соглашения рассматривается как всё более вероятный, заявил президент Европейского совета Туск ранее на неделе, сказав, что он не имеет оснований для оптимизма. Отсутствие соглашения может вызвать колебания на рынках еврозоны и резкие колебания курса британского фунта.
Инвесторы наблюдают за дискуссиями в Италии между движением 5 звёзд и Лигой по полному проекту бюджета, которые будет направлен в парламент к субботе, и который, как ожидается, вызовет неприятие официальных лиц ЕС, так как он может повысить дефицит бюджета страны и нарушить фискальные правила ЕС. Президент ЕЦБ Драги, как сообщило агентство Рейтр, сказал что страны-члены, которые не уважают правила ЕС, несут риск более высокой стоимости заимствований для всех.

FTSE 100 -0,39%, опасения в отношении Brexit продолжают влиять на торговлю.
DAX -1,07%
CAC -0,55%
IBEX -1,1%
MIB -1,89%, на фоне беспокойства, связанного с переговорами Италии и ЕС по бюджету Италии, проект которого предполагает дефицит выше, чем допускается правилами ЕС.

18/10/2018 22:45
Внутренний доклад ОПЕК предупреждает о снижении цен на нефть, - Dow Jones

Внутренний доклад ОПЕК говорит, что сомнения в (состоянии) экономики создают неопределённости в отношении спроса на нефть в 2019 г.
ОПЕК видит «медвежьи» факторы для цен на нефть в предстоящие недели;
Цены на нефть могут снизиться на росте добычи нефти в США.

18/10/2018 22:27
Канадский доллар отстаёт от валют G10, - Scotiabank

CAD слаб и отстаёт от всех валют G10 в североамериканскую сессию:
«Цены на нефть слабы, так как мы отмечаем широкое снижение по мировым, североамериканским и канадским маркам. Перспектива расхождения политики центральных банков создаёт дополнительное давление так как участники рынка укрепляют свои ожидания ужесточения денежной политики ФРС после выхода в среду протокола заседания FOMC.
Разница в долгосрочной доходности также увеличивается, разница в доходности между 10-летними облигациями США и Канады около 70 базисных пунктов, на уровне, ранее наблюдавшемся в конце июля. Краткосрочные риски внутри страны ограничены перед очень ожидаемыми данными по индексу потребительских цен и по розничным продажам.
Показатели подразумеваемой волатильности CAD сдают их недавнее снижение и повышают стоимость защиты против ослабления CAD.
Краткосрочная техническая картина USD/CAD: нейтрально-бычья, индикаторы импульса немного бычьи, и DMI подтверждает, тем не менее, индикаторы силы тренда остаются выразительно слабыми.
USD/CAD колеблется около 1,3050 и угрожает прорвать 100-дневную среднюю на 1,3065. Мы подчёркиваем важность нисходящей линии тренда, проведённой по максимумам июня-сентября, сейчас на 1,3131. Краткосрочная поддержка ожидается в зоне между 1,3020 и 1,3000.»

18/10/2018 21:38
Экономический советник Белого дома Кудлоу: По внешней торговле Китай остаётся несговорчивым

Здоровая экономика даёт США преимущество в торговых спорах;
США сталкиваются с большими проблемами в отношении Китая.

18/10/2018 20:17
Премьер-министр Италии Конте: Считает, что снижения кредитного рейтинга можно избежать

Ведутся переговоры с рейтинговыми агентствами.
Агенство S&P будет пересматривать рейтинг Италии в следующую пятницу. Большинство ожидает снижения рейтинга, но в Европе требуется заранее оповещать об этом правительство.
Если рейтинг не будет снижен, это могло бы стать сильным фактором поддержки для евро.

18/10/2018 19:40
Высказывания вице-председателя ФРС Кварлеса

- Стратегия постепенного повышения ставки ФРС по-прежнему уместна;
- Инфляция может быть ошибочным индикатором более широкого экономического цикла, маскируя перегрев;
- Есть некоторый потенциал для роста доли экономически активного населения;
- Экономика США в хорошем состоянии, данные предполагают сильный экономический рост;
- Есть причины для оптимизма в отношении более высокого потенциального темпа роста;
- В условиях неопределённости постепенная, предсказуемая политика по процентным ставкам является наилучшей;
- ФРС очень близко к двойному мандату (по занятости и инфляции).

18/10/2018 19:30
США, октябрь: Индекс перспективы бизнеса от ФРБ Филадельфии: +22,2 против +22,9 ранее

Показатель закупочных цен 38,2 против 39,5 ранее;
Показатель новых заказов 19,3 против 21,4 ранее;
Показатель занятости 19,5 против 17,6 ранее.

18/10/2018 19:04
Brexit: ЕС поддержит продление переходного периода, если Лондон это предложит

Евросоюз поддержит продление переходного периода после выхода Великобритании из ЕС, если Лондон это предложит. Об этом заявил в четверг председатель Европейского совета Дональд Туск на пресс-конференции по итогам саммита ЕС.
"Премьер Великобритании Тереза Мэй предложила ранее переходный период в два года и страны ЕС единогласно это поддержали. Мы позитивно оценим продление этого срока, если Лондон это предложит", - сказал он.
Этот тезис разделил на той же пресс-конференции и глава Еврокомиссии Жан-Клод Юнкер, по словам которого, продление переходного периода после Brexit - "это хорошая идея". Впрочем, оба политика немедленно оговорились, что сама по себе тема продления переходного периода на саммите не обсуждалась. Также они уклонились от ответа на вопрос, должен ли будет Лондон в случае продления переходного периода платить взносы в бюджет ЕС на всем его протяжении.
Туск еще раз подтвердил, что на саммите стороны не смогли даже приблизиться к компромиссу, но отметил, что Брюссель и Лондон намерены продолжать переговоры. "Существенный прогресс не достигнут. Наши переговорщики продолжат работу, и я готов созвать саммит по Brexit в ноябре, если договоренность будет достигнута", - сказал он.
На данный момент главной проблемой переговоров остается режим контроля границы между остающейся в ЕС Ирландией и выходящей из сообщества в составе Соединенного Королевства Северной Ирландией. Обе стороны хотят сохранить прозрачность этой границы для людей, товаров и услуг, но как это сделать, не нарушая целостности европейского таможенного союза и одновременно единого рынка ЕС, которые покидает Великобритания, стороны пока не решили. По словам Мэй, именно урегулирование этого вопроса может затянуться и привести к тому, что переходный период после Brexit захватит также первые несколько месяцев 2021 года.

18/10/2018 18:42
JPMorgan Chase: Вероятность рецессии США в ближайшие два года выше 60%

Шансы вступления экономики США в рецессию в ближайшие два года больше, чем 50/50, свидетельствует модель, отслеживаемая JPMorgan Chase & Co.
Вероятность рецессии в США в течение года составляет почти 28 процентов, а в ближайшие два года - более чем 60 процентов, написали аналитики в обзоре на этой неделе. Шансы рецессии на трехлетнем горизонте выше 80 процентов.
Модель JPMorgan включает в том числе такие индикаторы, как доверие потребителей и бизнеса, участие мужчин в расцвете сил на рынке труда, рост компенсаций, спрос на товары длительного пользования и долю строительства в валовом внутреннем продукте. Банк дает более пессимистичный прогноз, чем показатель, используемый Федеральным резервным банком Нью-Йорка для отслеживания рецессии, согласно которому вероятность рецессии через год составляет 14,5 процента.

18/10/2018 18:04
Великобритания, Мэй: мы хотим продолжения отношений и после переходного периода
18/10/2018 18:02
Великобритания, Мэй: Мы работаем над границей с Ирландией
18/10/2018 17:44
ФРС США, Буллард: Небольшое повышение инфляции не является проблемой
18/10/2018 17:42
ФРС США, Буллард: Производительность должна быть повышена для увеличения роста
18/10/2018 17:41
ФРС США, Буллард: Мы прогнозируем рост ставок 3,4% к 2020 году
18/10/2018 17:39
Евро/доллар остается ниже 1,1500

Евро/доллар не смогла подняться выше 1.1520 и оказаласьснова под 1.1500 из-за беспокойства по поводу ситуации в Италии. Стало известно, что власти ЕС планируют вручить министру финансов Италии Триа письмо, где выражено беспокойство по поводу проекта бюджета страны на 2019 год, данные по экономике США оказались благоприятными. Уровни поддержки лежат на 1.1482, 1.1432 и 1.1323 , а уровни сопротивления: 1.1582 и 1.1623 .

18/10/2018 17:32
США: Общие запасы рабочего газа +81 млрд. куб футов до 3037 млрд. куб футов
18/10/2018 17:19
Италия, Конте: Письмо ЕС по бюджету - не повод для беспокойства
18/10/2018 17:09
ФРС США, Буллард: Слабая инфляция и другие факторы говорят, что нет необходимости повышать ставки
18/10/2018 17:06
ФРС США, Буллард: нынешяя политика ФРС благоприятна для текущей экономической ситуации
18/10/2018 17:03
США: Индекс опережающих индикаторов +0,5%
18/10/2018 17:03
США: Индекс запаздывающих индикаторов -0,1%
18/10/2018 16:06
США: Число первичных заявок на пособие по безработице упало на 5000 до 210 000

Число первичных заявок на пособие по безработице упало на 5000 до 210 000, сообщило Министерство труда США. Экономисты также ожидали, что число заявок составит 210 000. В этих цифрах учтено влияние урагана "Майкл", который пришел во Флориду 10 октября, после урагана "Флоренс" в Северной Каролине. Предварительные данные показывают, что заявки на прошлой неделе сократились. Число безработных может вырасти в ближайшие недели, из-за потери рабочих мест вследствие урагана. Среднее число заявок выросло на 2000, до 211 750. Число вторичных заявок сократилось до 1 640 000, самого низкого уровня с 1973 года. Данные по вторичным заявкам публикуются с недельной задержкой.

18/10/2018 15:33
США: Число заявок на пособие по безработице -5000 до 210 000 с 215 000
18/10/2018 15:33
Канада, ADP: Число новых рабочих мест в частном секторе 28 800 с 13 600
18/10/2018 15:32
США, ФРБ Филадельфии: октябрь, Индекс поставок 24,5 с 19,6
18/10/2018 15:31
США, ФРБ Филадельфии: октябрь, Индекс новых заказов 19,3 с 21,4
18/10/2018 15:31
США, ФРБ Филадельфии: октябрь, Индекс деловой активности 22,2 с 22,9
18/10/2018 15:31
США: Число повторных заявок на пособие по безработице -13 000 до 1 640 000
18/10/2018 15:30
США, ФРБ Филадельфии: октябрь, Индекс занятости 19,5 с 17,6
18/10/2018 15:28
Пара доллар США / канадский доллар обновила недельные максимумы

Пара обновила недельные максимумы. Снижение цен на нефть сильно ударило по канадской валюте, доллар США вырос после заседания ФРС, и намек на продолжение повышения ставки. Пара снова выросла выше психологической отметкой 1.3000 и продолжила расти вот уже вторую сессию подряд. Доллар США не смог развить рост, что сдерживет рост пары. Уровни поддержки располагаются на 1.30, 1.2960, а рост ограничен на 1.3065 и 1.3100.

18/10/2018 15:05
Золото восстановилось после снижения до 1219 долларов за унцию

Золото восстановилось после снижения до 1219 и остается около верхней границы дневного диапазона. Золото стало медленее восстанавливаться от 1,5-недельных минимумов. Доллар США не смог продолжить рост, что подкрепило золото.
Нежелание рисковать на фоне эскалации торгового конфликта между США и Китаем, тоже оказало золоту поддержку. Увеличение доходности трежерис после намека ФРС на еще одно возможное повышение ставки в 2018 году, может сдержать ралли золота. Уровни сопротивления располагаются на 1226, 1250 долларов, уровни поддержки - находятся на 1219 долларов за унцию, 1210.

18/10/2018 14:30
Пара евро/доллар отметила минимум около 1.1480

Пара евро/доллар отметила минимум около 1.1480, но затем превысила 1.1500. Индекс доллар ушел ниже уровней 95.80 и спровоцировал скачок пары до 1.1525. Евро нашел импульс для роста в комментариях министра финансов Италии Триа. Евро и фунт окажутся в центре внимания во время саммита ЕС по Брекзиту. Среди весомых новостей в США заявки на пособия по безработице и индекс деловой активности в производственном секторе ФРБ Филадельфии. Уровни сопротивления располагаются на 1.1582, 1.1595, 1.1623 , а уровни поддержки лежат на 1.1482, 1.1432 , 1.1323.

18/10/2018 12:24
Великобритания: Индекс розничных продаж сократился на 0,8%

Индекс розничных продаж сократился на 0,8%, из-за снижения продаж в продовольственных магазинах, универмагах и в интернете, Национальное бюро статистики сообщило. В среднем за 3 месяца рост замедлился до 1,2%. годовой рост составил 3,0%, а без учета цен на топливо 3,2% г/г.
Расходы потребителей падают на фоне неопределенных перспектив отношений между Великобританией и ЕС, доверие потребителей остается под давление.

18/10/2018 12:20
ЕЦБ, Новотны: Будет неплохо, если немец возгавит ЕЦБ
18/10/2018 12:19
ЕЦБ, Новотны: Мне импонирует кандидатура Вейдмана на посту главы ЕЦБ
18/10/2018 12:07
Переходный период Брекзита может быть продлен

Премьер-министр Великобритании Тереза Мэй заявила о возможности продления поскольку переговоры о формировании новых взаимоотношений с ЕС сейчас зашли в тупик.
В Брюсселе на саммите ЕС Мэй заявила представителям ЕС, что она "готова рассмотреть" продление 21-месячного переходного периода после выхода Великобритании из ЕС в конце марта.
Сейчас Британия всостоянии прекращения таможенного и торгового партнерства с ЕС пр выходе из Евросоюза при этом они не могут прийти к соглашению о новом, что может спровоцировать нестабильность на внутренних рынках и на на мировых.
Если переходный период будет продлен, то Великобритания будет жить по правилам ЕС до 2021 года или дольше. Но с этим не согласны сторонники жесткого разрыва, которые призывают Мэй осуществить Brexit и не продлевать связи с ЕС.